Что такое Закон No 204/2017 Сб.?

Закон No 204 / 2017 Сб., вносящий изменения в Закон No 256 / 2004 Сб., о бизнесе на рынке капитала, с поправками и другими смежными законами — Закон о внесении изменений в Закон No 256/2004 Сб. о бизнесе на рынке капитала с внесенными в него поправками и другие соответствующие законы.

Когда вступил Закон No 204/2017 Сб. вступления в силу?

Закон No 204/2017 Сб. вступил в силу 03.01.2018.

Является Закон No 204/2017 Сб. по-прежнему действующий?

Да, Закон No 204/2017 Сб. по-прежнему действителен и в силе.

Сколько раз был Закон No 204/2017 Сб. изменён?

Закон No 204/2017 Сб. имеет 4 временных версий текста.

Закон No 204/2017 Сб.

Закон о внесении изменений в Закон No 256/2004 Сб. о бизнесе на рынке капитала с внесенными в него поправками и другие соответствующие законы

Действующий Закон Действует с 03.01.2018

Версии текста: 03.01.2018 13.08.2017 14.07.2017

Содержание

ČÁST PRVNÍ Čl. I „§ 2 „§ 4b „§ 7 „Oddíl 3 § 10 § 10a „§ 12 § 12a § 12b „§ 12ba § 12bb „§ 12i § 12j „§ 14 § 14a „§ 14b § 14c § 14d § 14e § 14f § 14g § 14h „§ 15b § 15c „§ 15e § 15f § 15g „§ 15j „§ 15n „§ 15p „§ 15r „§ 16 „§ 17 „§ 17a § 17b „Oddíl 10 § 17c § 17d § 17e § 17f § 17g § 17h § 17i § 17j „§ 28 „§ 28a § 28b § 29 § 30 § 30a § 30b § 30c § 31 § 32 HLAVA VI § 32a § 32b § 32c § 32d § 32e § 32f § 32g § 32h § 32i § 32j § 32k „§ 38 „§ 43 „§ 48a „§ 50a § 50b § 50c § 50d § 50e § 50f § 50g „§ 63a „§ 72 „§ 73a § 73b § 73c HLAVA V Díl 1 § 73d § 73e § 73f Díl 2 § 73g § 73h § 73i HLAVA VI § 73j § 73k § 73l § 74 § 75 § 76 § 77 § 78 § 79 § 80 § 81 „§ 124 „HLAVA VII § 134a § 134b § 134c § 134d HLAVA VIII § 134e „§ 135e „§ 136b „Díl 4 § 149g § 149h § 149i § 149j § 149k § 149l Díl 5 § 149m „§ 155a „§ 165a § 165b „§ 167a Díl 1 § 157 § 158 Díl 2 § 159 § 160 § 161 Díl 3 § 162 § 163 § 164 § 165 § 166 § 167 § 168 § 169 § 170 § 171 § 172 § 173 Díl 4 § 174 § 175 § 176 § 177 § 178 § 179 § 180 § 181 „Díl 5 § 192 „§ 194a „§ 195b „§ 197 Čl. II ČÁST DRUHÁ Čl. III ČÁST TŘETÍ Čl. IV ČÁST ČTVRTÁ Čl. V „§ 9a ČÁST PÁTÁ Čl. VI „§ 7ae ČÁST ŠESTÁ Čl. VII „§ 15 § 16 § 17 § 18 § 18a § 18b § 18c ČÁST SEDMÁ Čl. VIII Čl. IX ČÁST OSMÁ Čl. X „§ 255 „§ 255a ČÁST DEVÁTÁ Čl. XI ČÁST DESÁTÁ Čl. XII „§ 20a „§ 47a „§ 66a Čl. XIII ČÁST JEDENÁCTÁ Čl. XIV ČÁST DVANÁCTÁ Čl. XV

Zobrazeno prvních 200 z celkem 2945 ustanovení tohoto předpisu. Zobrazit celý předpis →

Pro stažení celého znění použijte tlačítko Stáhnout výše.

204

Закон

7 июня 2017 года

Закон No 256/2004 Сб. о бизнесе на рынке капитала с внесенными в него поправками и другие соответствующие законы

Парламент принял решение по этому закону Чешской Республики:

ČÁST PRVNÍ

Поправка к Закону о предпринимательстве на рынке капитала

Čl. I

Act No. 635/2004 Coll., Act No. 377 / 2005 Coll., Act No. 56 / 2006 Coll., Act No. 160 / 2010 Coll., Act No. 62 / 2006 Coll., Act No. 70 / 2006 Coll., Act No. 159 / 2006 Coll., Act No. 120 / 2007 Coll., Act No. 420 / 2009 Coll., Act No. 96 / 2009 Coll., Act No. 104 / 2008 Coll., Act No. 126 / 2008 Coll., Act No. 230 / 2008 Coll., Act No. 230 / 2008 Coll., Act No. 7 / 2009 Coll.

1. В сноске 1, четвертое предложение "Директива 2003/6/ЕС Европейского парламента и Совета от 28 января 2003 года об инсайдерских сделках и манипулировании рынком (злоупотреблении рынком). "и седьмое предложение" Директивы Комиссии 2004/72/ЕС от 29 апреля 2004 г., имплементирующей Директиву 2003/6/ЕС Европейского парламента и Совета в отношении принятой рыночной практики, определения конфиденциальной информации в отношении товарных деривативов, составления инсайдерских списков, уведомления о сделках ответственных менеджеров и уведомления о подозрительных сделках.

2. В сноске 2 первое предложение "Постановления Комиссии (ЕС) No 2273/2003 от 22 декабря 2003 года об имплементации Директивы 2003/6/ЕС Европейского парламента и Совета в отношении исключений для программ выкупа и стабилизации". Исключено предложение Регламента (ЕС) No 596/2014 Европейского парламента и Совета от 16 апреля 2014 года о злоупотреблении рынком (Регламент о злоупотреблении рынком) и отмене Директивы 2003/6/ЕС Европейского парламента и Директив Совета и Комиссии 2003/124/ЕС, 2003/125/ЕС и 2004/72/ЕС Директив Комиссии от 25 ноября 2015 года о прозрачности финансирования и повторном использовании и внесении изменений в Регламент (ЕС) No 648/2012.

3. сноски 1 и 2 читать:

"(1) Директива 97/9/ЕС Европейского парламента и Совета от 3 марта 1997 года о схемах компенсации инвесторам. Директива 98/26/EC Европейского парламента и Совета от 19 мая 1998 г. об окончательности расчетов в платежных системах и системах расчетов по ценным бумагам с изменениями, внесенными Директивами 2009/44/EC и 2010/78/EU Европейского парламента и Совета. Директива 2001/34/EC Европейского парламента и Совета от 28 мая 2001 года о допуске ценных бумаг к официальному листингу на фондовой бирже и о информации, которая будет опубликована на них, с поправками Директив 2003/6/EC, 2003/71/EC, 2004/109/EC и 2005/1/EC Европейского парламента и Совета. Директива 2003/71/ЕС Европейского Парламента и Совета от 4 ноября 2003 года о проспекте, который будет опубликован, когда ценные бумаги будут предложены или допущены к торгам, и о внесении изменений в Директиву 2001/34/ЕС Европейского Парламента и Совета в редакции Директив 2008/11/ЕС, 2010/73/ЕС, 2010/78/ЕС, 2010/78/ЕС, 2013/78/ЕС, 2013/50/ЕС и 2014/51/ЕС Европейского Парламента и Совета от 15 декабря 2004 года о гармонизации требований прозрачности, касающихся информации об эмитентах, чьи ценные бумаги допущены к торгам на регулируемом рынке, и о внесении изменений в Директиву 2001/34/ЕС, в редакции Директив 2008/22/ЕС, 2010/73/ЕС, 2010/78/ЕС и 2013/50/ЕС. Директива Комиссии 2007/14/ЕС от 8 марта 2007 года, устанавливающая подробные правила осуществления определенных положений Директивы 2004/109/ЕС о гармонизации требований прозрачности в отношении информации об эмитентах, чьи ценные бумаги допущены к торгам на регулируемом рынке, в редакции Директивы 2013/ Директива 2013/36/ЕС Европейского парламента и Совета от 26 июня 2013 года о принятии и пруденциальном надзоре за кредитными учреждениями и инвестиционными фирмами, внесение изменений в Директиву 2002/87/ЕС и отмена Директив 2006/48/ЕС и 2006/49/ЕС. Директива 2014/65/ЕС Европейского парламента и Совета от 15 мая 2014 г. о рынках финансовых инструментов и о внесении изменений в Директивы 2002/92/ЕС и 2011/61/ЕС с поправками, внесенными Регламентом (ЕС) No 909/2014 Европейского парламента и Совета и Директивой 2016/1034 Европейского парламента и Совета.

(2) Регламент Комиссии (ЕС) No 809/2004 от 29 апреля 2004 г., имплементирующий Директиву 2003/71/ЕС Европейского парламента и Совета в отношении данных, содержащихся в проспектах, представление проспектов, публикация данных в форме ссылки, публикация проспектов и распространение рекламы, с поправками, внесенными Регламентами Комиссии (ЕС) No 1787/2006, 211/2007 и 1289/2008 и с поправками, внесенными Регламентами Комиссии (ЕС) No 311/2012, 486/2012, 862/2012, 621/2013 и 759/2013. Регламент (ЕС) No 1060/2009 Европейского парламента и Совета от 16 сентября 2009 г. о кредитных рейтинговых агентствах, с поправками, внесенными Регламентами (ЕС) No 513/2011 и (ЕС) No 462/2013 Европейского парламента и Совета и с поправками, внесенными Директивами 2011/61/ЕС и 2014/51/ЕС Европейского парламента и Совета. Регламент (ЕС) No 236/2012 Европейского парламента и Совета от 14 марта 2012 года о коротких продажах и некоторых аспектах кредитных дефолтных свопов с поправками, внесенными Регламентом (ЕС) No 909/2014 Европейского парламента и Совета. Регламент (ЕС) No 648/2012 Европейского парламента и Совета от 4 июля 2012 года о внебиржевых деривативах, центральных контрагентах и торговых хранилищах с поправками, внесенными Директивой 2014/59/ЕС Европейского парламента и Совета, с поправками, внесенными Делегированным регламентом Комиссии (ЕС) No 1002/2013 и с поправками, внесенными Регламентом (ЕС) No 575/2013 Европейского парламента и Совета и Регламентом (ЕС) No 600/2014. Регламент (ЕС) No 575/2013 Европейского парламента и Совета от 26 июня 2013 года о пруденциальных требованиях к кредитным учреждениям и инвестиционным фирмам и внесении изменений в Регламент (ЕС) No 648/2012. Регламент (ЕС) No 596/2014 Европейского парламента и Совета от 16 апреля 2014 года о злоупотреблении рынком (регулирование рыночных злоупотреблений) и отмена Директивы 2003/6/ЕС Европейского парламента и Директив 2003/124/ЕС, 2003/125/ЕС и 2004/72/ЕС. Регламент (ЕС) No 600/2014 Европейского парламента и Совета от 15 мая 2014 года о рынках финансовых инструментов и внесение изменений в Регламент (ЕС) No 648/2012. Регламент (ЕС) No 909/2014 Европейского парламента и Совета от 23 июля 2014 года об улучшении расчетов по ценным бумагам в Европейском союзе и CSD и внесении изменений в Директивы 98/26/ЕС и 2014/65/ЕС и Регламент (ЕС) No 236/2012. Регламент (ЕС) No 1286/2014 Европейского парламента и Совета от 26 ноября 2014 года о ключевых информационных документах, касающихся структурированных розничных инвестиционных продуктов и инвестиционных продуктов на основе страхования. Регламент (ЕС) 2015/2365 Европейского парламента и Совета от 25 ноября 2015 года о прозрачности в финансировании и повторном использовании сделок и внесении изменений в Регламент (ЕС) No 648/2012. Регламент (ЕС) 2016/1011 Европейского парламента и Совета от 8 июня 2016 года об индексах, используемых в качестве эталонов в финансовых инструментах и финансовых контрактах или для измерения эффективности инвестиционных фондов, а также о внесении изменений в Директивы 2008/48/ЕС и 2014/17/ЕС и Регламент (ЕС) 596/2014.

4 В пункте 1 (3) в конце пункта (d) слово "a" заменяется запятой.

5. В статье 1 в конце пункта 3 точка заменяется запятой и добавляются следующие пункты (f) и (g):

f) непосредственно применимое регулирование Европейского союза, регулирующее злоупотребление рынком (52); и

(g) непосредственно применимое регулирование Европейского Союза, регулирующее прозрачность операций по финансированию и повторному использованию (61).

52) Регламент (ЕС) No 596/2014 Европейского парламента и Совета.

(61) Регламент (ЕС) 2015/2365 Европейского парламента и Совета.

6 В пункте 1 (3) в конце пункта f слово "a" заменяется запятой.

7. В статье 1 в конце пункта 3 точка заменяется запятой и добавляются следующие пункты (h)-(j):

h) непосредственно применимое регулирование Европейского союза, регулирующее рынки финансовых инструментов (53);

(i) непосредственно применимое законодательство Европейского Союза, регулирующее ключевой информационный документ, касающийся структурированных розничных инвестиционных продуктов и инвестиционных продуктов на основе страхования (60); и

(j) непосредственно применимое регулирование Европейского Союза, регулирующее индексы, используемые в качестве эталонов в финансовых инструментах и финансовых контрактах или для измерения эффективности инвестиционных фондов62.

53) Регламент (ЕС) No 600/2014 Европейского парламента и Совета.

60 Регламент ЕС No 1286/2014 Европейского парламента и Совета.

(62) Регламент (ЕС) 2016/1011 Европейского парламента и Совета.

„§ 2

Определение некоторых терминов

(1) В этом законе:

(a) клиент является лицом, которому предоставляется инвестиционная услуга;

(b) инвестиционный инструмент, упомянутый в Статье 3 (1) (d) - (k), и инвестиционное обеспечение, упомянутое в Статье 3 (2) (e),

1. представляет собой право собственности эмитента на ценные бумаги, которое не установлено в государстве-члене Европейского Союза; и

2 может быть допущен к торгам на европейском регулируемом рынке и торговаться независимо от ценных бумаг эмитента, указанных в пункте 1;

(d) выполнение инструкций по проведению переговоров, ведущих к заключению контракта на покупку или продажу инвестиционного инструмента от имени клиента, включая заключение контракта на покупку инвестиционного инструмента, выданного дилером по ценным бумагам, банком, сберегательным или кредитным кооперативом или аналогичным иностранным лицом, учрежденным в государстве-члене Европейского Союза от имени клиента в момент выпуска;

(e) торговля на собственный торговый счет с использованием собственных активов для закрытия сделки;

(f) инвестиционный совет для предоставления индивидуальной рекомендации клиенту в отношении сделки в конкретном инвестиционном инструменте, независимо от того, предоставлена ли она по инициативе клиента или потенциального клиента;

(g) товарной производной инвестиционного инструмента, упомянутой в пунктах (g) - (k) статьи 3 (1), и инвестиционной ценной бумагой, указанной в пункте (e) статьи 3 (2), стоимость которой относится к товару или к одному из показателей, указанных в пунктах (j) и (k) статьи 3 (1);

h) подробности о лице

1. в случае юридического лица, а в случае действующего физического лица - имя, зарегистрированный офис и идентификационный номер лица, если он назначен;

2. в случае физического лица, не являющегося предпринимателем, имя, дату рождения или, если присвоено, номер рождения и место жительства,

(i) первоначальный капитал, указанный в Статье 26 (1)(a)-(e) Регламента (ЕС) No 575/2013 Европейского парламента и Совета о пруденциальных требованиях к кредитным учреждениям и инвестиционным фирмам;

(j) квалифицируемое владение, прямо или косвенно, капиталом или правом голоса юридического лица или его суммой, представляющей не менее 10% в соответствии со статьями 10b (1) и (2), 122 (1), 122 (2) (a) - (g), 122a (1) и (2) и 122c (1) (b) и (c), или позволяющей значительное влияние на его управление;

(k) тесная взаимосвязь тесных связей, как указано в Статье 4 (1) (38) Регламента (ЕС) No 575/2013 Европейского парламента и Совета;

l органом управления - органом юридического лица, члены которого избираются, назначаются или иным образом призваны определять стратегию, цели и общее руководство этим лицом или осуществлять надзор и контроль за процессами принятия решений на уровне руководства;

m работник, находящийся с другим лицом в основных трудовых отношениях, лицо, являющееся закупщиком другого лица, лицо, являющееся членом органа власти другого юридического лица и избранное, назначенное или иным образом призванное на должность, или лицо, являющееся членом комитета другого юридического лица; если юридическое лицо, которое избрано, назначено или иным образом призвано на должность, является членом учреждения юридического лица, то работник понимается как физическое лицо, назначенное этим юридическим лицом для осуществления этой деятельности;

n высшее руководящее лицо, обеспечивающее повседневное руководство деятельностью юридического лица и непосредственно подчиненное при выполнении этой функции органу управления этого юридического лица или его члену, даже если такая функция выполняется членом органа управления этого юридического лица,

(o) собственностью клиента являются фонды и инвестиционные средства, принадлежащие клиенту, которые дилер ценных бумаг имеет в своем распоряжении для предоставления инвестиционной услуги этому клиенту; активы клиента не являются депозитами в соответствии с законодательством, регулирующим деятельность банков, в которых дилер ценных бумаг является банком;

(p) комбинированным продуктом, набором услуг или продуктов, которые могут быть по меньшей мере частично согласованы отдельно, предложены вместе;

(q) постоянный носитель данных инструмента или другой информационный носитель, который позволяет клиенту сохранить информацию, предназначенную для него лично, чтобы она могла использоваться в течение разумного периода времени для целей этой информации и который позволяет воспроизводить эту информацию в неизменной форме;

(r) структурированный депозит в соответствии с законом, регулирующим деятельность банков, который должен быть в полном объеме на момент погашения (срочный депозит) и доходность которого определяется формулой, включающей, например, индекс, инвестиционный инструмент, обменный курс, товар или любую другую статью в юридическом смысле (далее именуемый как случай), кроме товара, или их комбинацию; структурированный депозит не является депозитом с переменной процентной ставкой, доходность которого непосредственно связана с индексом процентной ставки,

(s) алгоритмическая торговля инвестиционным инструментом, при которой компьютерный алгоритм автоматически, с ограниченным вмешательством человека или без него, определяет различные параметры заказа, такие как назначение, сроки, цена или объем заказа или способ обработки заказа после его представления; Однако алгоритмическая торговля — это не просто маршрутизация ордеров на одну или несколько торговых площадок, обработка ордеров без установления каких-либо параметров торговли, подтверждение ордеров или обработка выполненных транзакций.

алгоритмическая торговля с высокочастотной алгоритмической торговлей, где:

1. автоматически запускает процесс создания, маршрутизации или исполнения без вмешательства человека, для отдельных транзакций или заказов;

2. ввод или отмена большого количества заказов или котировок в течение рабочего дня; и

3 использует инфраструктуру для минимизации сетевых и других видов задержек, которая включает в себя, по меньшей мере, местоположение с другими аналогичными объектами в непосредственной близости от торгового объекта, местоположение вблизи торгового объекта или высокоскоростной прямой электронный доступ;

(u) прямой электронный доступ к мере, с помощью которой участник торгового места позволяет другому лицу использовать свои торговые идентификационные данные для электронной передачи ордеров, относящихся к инвестиционному инструменту, непосредственно на это место торговли, включая:

1 прямой доступ, который означает меры, которые используют инфраструктуру или систему подключения этого участника к передаче инструкций; и

2. спонсируемый подход, который означает меры, не связанные с использованием инфраструктуры или системы подключения этого участника для передачи инструкций;

(v) европейский дилер по ценным бумагам или аналогичное иностранное лицо, уполномоченное надзорным органом другого государства-члена Европейского Союза предоставлять по меньшей мере одну основную инвестиционную услугу;

(w) путем сопряжения заказов на своем собственном торговом счете таким образом, чтобы дополнительное лицо было включено между продавцом и покупателем в рассматриваемую сделку;

1. это лицо не подвергается рыночному риску в контексте торговли как с продавцом, так и с покупателем;

2. и продавец, и покупатель торгуются одновременно; и

3. торговля как продавцом, так и покупателем осуществляется по цене, по которой лицо не несет убытка или прибыли, за исключением заранее объявленного вознаграждения; и

(x) структурированный финансовый продукт структурированный финансовый продукт, как указано в Статье 2 (1) (28) Регламента (ЕС) No 600/2014 Европейского парламента и Совета.

(2) Торговая система:

(a) Европейский регулируемый рынок;

b) многосторонней торговой системы; и

организованная торговая система.

(3) Переносным пунктом является:

a) торговая площадка;

систематический интернализатор,

(d) лицо или рынок инвестиционных транспортных средств, учрежденных в государстве, которое не является государством-членом Европейского Союза, с деятельностью, аналогичной деятельности любого из лиц или рынков, упомянутых в пунктах (а)-(с).

(4) Маркетмейкер - это лицо, постоянно действующее на финансовых рынках как лицо, готовое торговать за свой счет, покупая и продавая инвестиционные транспортные средства, используя свои собственные активы и по ценам, установленным для него.

сноски 2b и 2c исключить.

9. в статье 2a (1) (h) и (i):

"h) пенсионная компания,

i) другое лицо, осуществляющее свою деятельность на финансовом рынке на основании разрешения, выданного финансовым надзорным органом, или на основании реестра, осуществляемого финансовым надзорным органом, в частности платежным учреждением, учреждением электронных денег, мелким эмитентом платежных услуг, небанковским поставщиком потребительских кредитов, крупным администратором, инвестиционным посредником, страховым агентом, страховым брокером, отдельным посредником по потребительским кредитам, отдельным ликвидатором событий, оператором платежных систем с безотзывным расчетом, оператором системы расчетов с безотзывностью и CSD, но за исключением связанного агента инвестиционного посредника, связанного агента трейдера с ценными бумагами, связанного представителя пенсионной компании, связанного страхового посредника, дочерней компании страхового посредника, ";

10. в статье 2a (2) (a) (1) "общая сумма активов" заменяется "общей суммой активов".

11. в статье 2а (2) (а) (2) "чистый годовой оборот" заменяется "годовым чистым оборотом";

12. в статье 2а (3) второе предложение исключается;

Пункт 2а (4) исключить.

14. в статье 2b (1) (b) (1) слова "на соответствующем европейском регулируемом рынке или в соответствующей многосторонней торговой системе, управляемой лицом, учрежденным в государстве-члене Европейского Союза" заменить словами "в соответствующей области финансового рынка".

15. в пункте 2b пункт 6 исключить;

16. Заголовок "Профессиональные знания, опыт и финансовая база профессионального клиента" вставлен под обозначением § 2с.

17. в статье 2с (1) слова "упомянутые в статье 2а" вставляются после слов "заказчик".

Заголовок "Допустимые контрагенты" включен в раздел 2d.

Пункт 2d (4) гласит:

(4) При предоставлении основных инвестиционных услуг, указанных в статье 4 (2) (a), (b) или (c), дилер по ценным бумагам обязан действовать квалифицированным, справедливым и справедливым образом в отношении профессионального клиента, который не выполняет обязательства, изложенные в пунктах 15 - 15r в значении пункта 1 или 2, и не должен использовать неясную, ложную, вводящую в заблуждение или вводящую в заблуждение информацию в общении с ним;

Пункт 2d (5) исключить.

21. в статье 3(1)(d) после слов "доходность" вставляются слова "положения о выбросах парниковых газов", а слова "значения свойств" заменяются словами "пункты".

22. в статье 3(1)(g) слова "если использование этого права не зависит от несостоятельности или иной аналогичной невозможности исполнения" заменить словами "если расчет наличными не вызван неисполнением одной из сторон производного инструмента или иным образом ранним прекращением производного инструмента";

23.В статье 3(1)(h) слово "вперед" и слова "вперёд" вставляются после слова "вперед" в статье 2(4) Регламента (ЕС) No 1227/2011 Европейского парламента и Совета, а слова "в ведении лица, учрежденного в государстве-члене Европейского союза", заменяются словами "возможно, в организованной торговой системе, за исключением оптовых энергетических продуктов, как указано в статье 2(4) Регламента (ЕС) No 1227/2011 Европейского парламента и Совета о целостности и прозрачности оптового энергетического рынка, торгуемого в организованной торговой системе, которая подразумевает обязательство поставки этого товара".

24. в статье 3 (1) (i) слова "в частности те, которые урегулированы и урегулированы с помощью системы расчетов или являются частью требования о дополнительном залоге" исключить;

25. в статье 3(1)(j) слова "пособия на выбросы" исключаются, а слова "если использование этого права не зависит от несостоятельности или иной аналогичной невозможности исполнения" заменяются словами "если расчет наличными не обусловлен неисполнением одной из сторон производного инструмента или иным образом ранним прекращением производного инструмента".

26. в статье 3 (1) (k) слова "ценности собственности, права, обязательства" заменяются словами "предметы, права, долги", слово "пункт" заменяется словами "пункты (а)" и слова "управляется лицом, учрежденным в государстве-члене Европейского Союза, урегулировано и урегулировано через систему расчетов или является частью требования о дополнительном залоге" заменяются словами "или в организованной торговой системе".

27. В статье 3 в конце пункта 1 точка заменяется на "a" и добавляется следующий пункт (l):

"l) квоты на выбросы парниковых газов".

28. в статье 3 (2) (а) слова "компания или иное" исключить;

29. в подпункте b пункта 2 статьи 3 слово "представляющий" заменяется словами "к которым оно связано" и после слова "оплата" вставляется слово "определенный".

30. в статье 3 (2) (с):

"с) депозитарных распоряжений, представляющих право собственности на ценные бумаги, упомянутые в пунктах (a) и (b),".

31. в статье 3 (3) слова "в частности, акции и паи инвестиционных фондов" заменить словами "ценные бумаги, представляющие долю в инвестиционных фондах или иностранных инвестиционных фондах".

32. в пункте 3 (4) слова "и которые имеют значение, которое может быть точно определено в любое время" заменить словами "в частности казначейские векселя, депозитные сертификаты и коммерческие бумаги".

33. Пункт 3 (7), включая сноску 2e, исключается.

34. в статье 4 (2) после пункта (f) вставляется следующий пункт (g):

g) функционирование организованной торговой площадки;

Пункты g) и h) перенумеровываются как пункты h) и i).

35. в статье 4 (3) (а) слова «включая связанные услуги» заменяются словами «для клиента, включая услуги по хранению и связанные с ними услуги, за исключением ведения счетов CSD или иностранным CSD».

36. в подпункте с пункта 3 статьи 4 слово "или" заменить запятой, а в конце текста письма добавить слова "или приобретение холдинга в коммерческой корпорации";

37. в статье 4 (3) (d) слова "предоставление инвестиционных консультаций и анализ инвестиционных возможностей или аналогичных" заменить словами "инвестиционные исследования и финансовый анализ или другие формы".

38. в пункте 3 е) пункта 4 слова "осуществление связанных с валютными операциями" заменить словами "связанных с валютными услугами".

39. в подпункте f пункта 3 статьи 4 слова "или путем размещения" исключить;

40. в пункте 4 (3) g) слова "значения имущества" заменить словами "случаи".

41. Пункт 4 (5) исключить;

Пункты 6 - 9 пронумеровываются пунктами 5 - 8.

42. В пункте 4 (5) слова "включая сопутствующие услуги" заменить словами "для клиента".

В статье 4 пункты 6-8 исключить.

Пункт 4b, включая заголовок и сноски No 54 и 55, гласит:

„§ 4b

Освобождение от разрешения на предоставление основных инвестиционных услуг

(1) Для предоставления основной инвестиционной услуги не требуется разрешения в соответствии с настоящим Законом, если основная инвестиционная услуга предусматривает:

(a) страховой или перестраховочной организации при осуществлении деятельности, указанной в статье 3 (1) (f) или (l) Закона о страховании;

(b) лицо, предоставляющее основные инвестиционные услуги исключительно:

1. лица, контролирующие лицо, оказывающее основную инвестиционную услугу;

2. лица, контролируемые лицом, оказывающим основную инвестиционную услугу; или

3. лица, контролируемые тем же лицом, что и лицо, оказывающее основную инвестиционную услугу;

c лицо, предоставляющее основную инвестиционную услугу, только изредка, в контексте другой профессиональной или деловой деятельности, если существует другое законодательство или кодекс поведения, регулирующий такую деятельность, и это положение не запрещает предоставление такой основной инвестиционной услуги;

(d) лицо, торгующее на свой собственный счет в инвестиционных инструментах, отличных от товарных производных инструментов и квот на выбросы парниковых газов, и их производных инструментах, которые не предоставляют другой основной инвестиционной услуги в отношении инвестиционных инструментов, отличных от товарных производных инструментов и квот на выбросы парниковых газов и их производных инструментов, если:

1. маркетмейкер,

2 участник регулируемого рынка или многосторонней торговой площадки, за исключением нефинансовой организации, осуществляющей операции на торговой площадке, которые объективно измеримы как снижающие риски, непосредственно связанные с предпринимательской деятельностью или корпоративным финансированием этой нефинансовой организации или лиц, образующих с ней консолидированную организацию;

3. лицо, имеющее прямой электронный доступ к торговому объекту, за исключением нефинансового субъекта, осуществляющего операции на торговом объекте, объективно измеримые как снижающие риски, непосредственно связанные с предпринимательской деятельностью или корпоративным финансированием этого нефинансового субъекта или лиц, образующих с ним консолидированную организацию;

4 лицо, осуществляющее высокочастотную алгоритмическую торговлю; или

5. лицо, торгующее на свой счет при выполнении клиентских заказов;

(e) оператор установки или воздушного судна, обязанный соблюдать требования закона, регулирующего условия торговли квотами на выбросы парниковых газов, которые при торговле квотами на выбросы парниковых газов не соответствуют инструкциям клиента и не предоставляют основную инвестиционную услугу, отличную от торговли за собственный счет, если алгоритмическая торговля не проводится на высокой частоте;

f лицо, оказывающее основные инвестиционные услуги, только в рамках управления схемами участия работников;

(g) лицо, предоставляющее основные инвестиционные услуги, как в рамках управления схемами участия работников, так и исключительно лицам, указанным в пунктах (b) (1) - (3);

(h) член Европейской системы центральных банков и других национальных организаций, выполняющих аналогичные функции в Европейском Союзе, другие государственные органы, которым поручено управление государственным долгом в Европейском Союзе или которые вмешиваются в управление государственным долгом в Европейском Союзе, и международные финансовые учреждения, учрежденные двумя или более государствами-членами с целью привлечения средств и оказания финансовой помощи в интересах своих членов, которые имеют серьезные проблемы с финансированием или которым угрожает такая проблема;

(i) управляющий инвестиционным фондом или иностранным инвестиционным фондом, пенсионной компанией или депозитарием инвестиционного фонда, иностранного инвестиционного фонда, преобразованного фонда или фонда-участника;

(j) лицо, торгующее на свой собственный счет в товарных деривативах или квотах на выбросы парниковых газов или их производных, включая маркетмейкера, но исключающее лицо, торгующее на свой собственный счет при исполнении клиентских заказов, или лицо, предоставляющее основные инвестиционные услуги, отличные от тех, которые предоставляются на его собственный счет в отношении товарных деривативов или квот на выбросы парниковых газов или их производных, клиентов или поставщиков его основного бизнеса, если:

1. в каждом из этих случаев индивидуально и кумулятивно при оценке в рамках группы деятельность их основного бизнеса не является вспомогательной и основным бизнесом не является предоставление инвестиционных или банковских услуг или деятельность маркетмейкера в отношении товарных деривативов;

2. это лицо не ведет высокочастотную алгоритмическую торговлю; и

3.Этот человек ежегодно объявляет Чешскому национальному банку, что он использует это отступление, и сообщает ему по запросу о причинах, по которым он считает свою деятельность дополняющей его основной бизнес в соответствии с вступительной частью настоящего пункта,

(k) лицо, предоставляющее инвестиционные консультации в ходе другой профессиональной деятельности, не охватываемой настоящим Законом, если предоставление таких инвестиционных консультаций не оплачивается отдельно;

(l) оператора газотранспортной системы, оператора газотранспортной системы, оператора газохранилища или газораспределительной системы в значении статей 24, 25, 58, 59 и 60 Закона об энергетике при выполнении своих задач в соответствии с Законом об энергетике, непосредственно применимого регламента Европейского союза, регулирующего условия доступа к сети для трансграничной торговли электроэнергией 54) или непосредственно применимого регламента Европейского союза, регулирующего условия доступа к газотранспортной системе 55), или кодов сетевых или рамочных указаний, принятых в соответствии с этими регламентами, лица, действующего в качестве поставщика услуг для этих поставщиков при выполнении своих задач в соответствии с этими правилами, сетевых кодов или рамочных руководящих принципов, принятых в соответствии с этим регламентом, и оператора или администратора для системы для балансировки электрической или газовой системы, сети производственных линий или системы, которая направлена на поддержание баланса между поставкой и потреблением энергии при выполнении этих задач, только если для целей осуществления такой деятельности он предоставляет основные инвестиционные услуги в отношении товарных деривативов и это освобождение не применяется к работе вторичного рынка, включая вторичные торговые системы для финансовых прав на

(m) CSD, за исключением случаев, предусмотренных статьей 73 Регламента (ЕС) No 909/2014 Европейского парламента и Совета.

(2) Освобождение от разрешения на предоставление основных инвестиционных услуг, указанных в пункте 1 (а), (i) или (j), применяется независимо от того, соблюдены ли условия, изложенные в пункте 1 (d).

(3) Права, указанные в статьях 21 (4), 22 (4), 24 (2) и 25 (2), не осуществляются контрагентом по сделкам, заключенным государственными органами, управляющими государственным долгом, или членами Европейской системы центральных банков при выполнении задач, изложенных в Договоре о функционировании Европейского союза и Протоколе 4 к Статуту Европейской системы центральных банков и Европейского центрального банка, или при выполнении эквивалентных задач в соответствии с национальным законодательством.

54) Регламент (ЕС) No 714/2009 Европейского парламента и Совета от 13 июля 2009 года об условиях доступа к сети для трансграничного обмена электроэнергией и отмене Регламента (ЕС) No 1228/2003 с поправками.

55 Регламент (ЕС) No 715/2009 Европейского парламента и Совета от 13 июля 2009 года об условиях доступа к сетям транспортировки природного газа и отмене Регламента (ЕС) No 1775/2005 с поправками;

45. в пункте 5 (1) слова "оказание инвестиционных услуг на основании разрешения Чешского национального банка на деятельность дилера по ценным бумагам" заменить словами "имеет право предоставлять основные инвестиционные услуги на основании разрешения дилера по ценным бумагам, предоставленного Чешским национальным банком".

46. в пункте 5 (2) слова "до 9au, § 12g до 12j, § 14 (6) до (10), § 16a, 16d, 16e, 27, § 135a (4), (5) и (9)" заменить словами "9aj до 9au, 10, 10a, 12g до 12j, 16a, 16d, 16e, 24a, 24b, 27, 135a, 135b", а текст "§ 136a" заменить словами "a".

47. в статье 5 добавлен следующий пункт 3:

(3) В настоящем Законе, за исключением положений, упомянутых в пункте 2, банк, лицензированный Чешским национальным банком, также считается уполномоченным предоставлять основные инвестиционные услуги.

Заголовок "Требования к дилеру по ценным бумагам" включен в раздел 6.

49. в пункте 6 (1):

(1) Чешский национальный банк предоставляет разрешение на деятельность дилера по ценным бумагам по просьбе торговой компании или учредителя торговой компании до даты ее регистрации при условии соблюдения следующих условий:

(a) компания имеет или будет иметь юридическую форму общества с ограниченной ответственностью;

(b) зарегистрированный офис и зарегистрированный офис компании находится или должен находиться в Чешской Республике;

(d) первоначальный капитал этой компании, как минимум, в соответствии с пунктом 8а, должен иметь прозрачное и безопасное происхождение и должен иметь или должен иметь не позднее даты начала бизнеса собственный капитал, равный тому, который обеспечивает надлежащее исполнение бизнеса дилера по ценным бумагам;

(e) только лица, отвечающие требованиям пункта 10d (6), должны иметь или будут иметь квалификационное участие в компании;

(f) тесная связь этой компании с другим лицом не препятствует или не препятствует эффективному осуществлению надзора за дилером ценных бумаг; в случае тесных связей с лицом, которое имеет свой головной офис или свой головной офис в государстве, которое не является государством-членом Европейского Союза, законодательство этого государства и способ его применения, включая возможность реализации права, не могут препятствовать эффективному осуществлению надзора за дилером ценных бумаг;

g) бизнес-план компании

1. определить и охватить планируемую сферу деятельности дилера ценных бумаг;

2. основывается на реальных экономических расчетах; и

3. определить виды деятельности, которые она намерена поручить другому лицу, в том числе, намерена ли она использовать работников, инвестиционных посредников и связанных агентов;

(h) компания имеет или будет иметь не позднее даты начала деятельности в той мере, в какой она намерена осуществлять деятельность дилера по ценным бумагам, фактические, кадровые и организационные условия для надлежащего осуществления деятельности дилера по ценным бумагам, позволяющие выполнять ее бизнес-план и выполнять обязательства дилера по ценным бумагам, в частности в области правил ведения бизнеса с клиентами и правил разумного и благоразумного предоставления инвестиционных услуг, включая:

1. организационные мероприятия,

2. проверки лиц, которыми они осуществляют деятельность дилера ценных бумаг; и

3. обеспечение того, чтобы лица, с которыми они осуществляют деятельность дилера ценных бумаг, были полностью компетентными, надежными и обладали необходимыми знаниями, навыками и опытом;

(i) орган управления компании и ее члены соответствуют требованиям Раздела 10;

(j) если это общество с ограниченной ответственностью, оно имеет наблюдательный совет,

(k) если разрешение на предоставление основной инвестиционной услуги, упомянутое в Статье 4 (2) (f), выдается,

1 правила торговли на многосторонней торговой площадке соответствуют требованиям пункта 2 а пункта 69;

2 правила допуска инвестиционных транспортных средств к торгам на многосторонней торговой площадке соответствуют требованиям статьи 69 2 с; и

3. правила доступа к многосторонней торговой площадке соответствуют требованиям пункта 69 (2) (d); и

(l) если запрашивается разрешение на предоставление основной инвестиционной услуги, указанной в Статье 4 (2) (g),

1. правила торговли в организованном торговом центре соответствуют требованиям раздела 73f (1) (а);

2 правила допуска к торгам инвестиционными транспортными средствами на организованном торговом объекте соответствуют требованиям раздела 73f (1) с;

3. правила доступа к организованной торговой площадке соответствуют требованиям раздела 73f (1) (d);

Zobrazit všechna ustanovení (2945)

Войдите для заметок, избранного и уведомлений

Бесплатная регистрация Войти

Комментарии 0

Для написания комментариев, пожалуйста, войдите.

Информация об акте

Цитирование	Закон No 204 / 2017 Сб., вносящий изменения в Закон No 256 / 2004 Сб., о бизнесе на рынке капитала, с поправками и другими смежными законами
Тип акта	Закон
Автор	-
Сборник	Сборник законов

Дата опубликования	14.07.2017
Действует с	03.01.2018
Действует до	-
Статус	Действующий

Правовые области: Банки, деньги ценные бумаги Финансы Коммерческое право Бизнесмен, компания Административное право Государственный (официальный) контроль Учет

Текст нормативного акта носит информационный характер.

Закон No 204/2017 Сб.

Закон о внесении изменений в Закон No 256/2004 Сб. о бизнесе на рынке капитала с внесенными в него поправками и другие соответствующие законы

Содержание

ČÁST PRVNÍ

Čl. I

„§ 2

„§ 4b

Содержание

Комментарии 0

Информация об акте

Сайты-партнёры

Избранное

История просмотра